天使社群飛翔

￭訪徐竹先談「創業天使投資俱樂部」

￭訪何小台談「台安傑天使投資集團」(Taipei Angel)

文：林暐淳、林孟柔、曾亞平

創業天使投資俱樂部活動吸引人

9月19日晚，在台北市信義路四段74巷7號中華電信公司一間會議室裡，人聲鼎沸，擠了近兩百人，正在品嘗點心、飲料，並熱絡交談，有一位頭戴金冠，身披白翅的可愛小天使，正在人堆中飛翔奔走，引人注目。

這是創業台灣天使俱樂部的一場活動，正要進行當晚「流通服務/國際美食產業」的大餐節目。在小天使主持人報幕後，小天使特別邀請當晚的大天使─經濟部中小企業處葉雲龍處長致詞，葉處長對「大天使」這個稱謂似乎很不習慣，仍然笑著接受，並為當晚活動做引言。活動的策畫人、也是工研院產業服務處徐竹先副組長接著起立介紹台灣天使投資俱樂部的「創業台灣計畫」。

當晚開講的大師包括藍海國際餐飲公司董事長許湘鋐先生分享「餐飲服務投資商機」、六星集足體養生會館江慶鐘總經理演講「提升傳統腳底按摩技術為休閒觀光服務業」、紅豆食府邊仲安副總經理暢談「大陸餐飲投資之趨勢經驗分享」。接著有四家來自育成中心的新創事業發表企業計畫，包括吟詩企業、森邦公司、資廚管理顧問公司、合昱國際公司。大家凝神靜聽，會後進行交流溝通，會場再度熱鬧沸騰起來。

在經濟部中小企業處的委託下，今年由工研院產業服務中心策畫的「創業天使俱樂部」活動從今年6月25日開始，每個月在台北及其他各城市舉辦12場天使活動，邀請天使投資人按時聚會並聆聽來自各行業的創業點子。創業點子按產業別來進行，9月19日就是以「流通服務/國際美食產業」為主題，其他尚有App、精密機械、綠能、文創、服務業等。

「我們成立天使俱樂部的目的是要打造一個新創事業資金的平台。」徐竹先說。根據統計，這幾年台灣創投的資金，投資在種子期 (Seed stage)的，只有1.07%，這是非常少的一個數字，所以對很多新創事業來講，這樣的資金環境並不是很健全，大家針對這個議題也談了很久。台灣並不是沒有錢，投資早期的人也不是不在，只是他們沒有形成創投公司這麼樣一個正式的組織，想找錢的新創公司與想投資的天使投資人一直兜不到一塊兒，所以中小企業處就想把這種早期投資者

聚集在一起。今年，工研院產業服務中心執行中小企業處的育成加速卓越計畫中，天使俱樂部就是其中非常重要的一項任務。

天使俱樂部的做法就是要打造一個新創事業的資金交流平台，台灣其實已經有一年一次的大型創投高峰會了，天使俱樂部則是在每個月都能讓新創事業的朋友們能有機會向投資界做一些發表。對天使投資人或願意投資早期的VC來講，這個平台提供了一個常態的案源管道，投資人每個月都可以去看案子。

徐竹先說，在過去育成界，大家都想過這個資金媒合的問題，有些育成中心亦曾做過這樣不定期的媒合會，它們其實也算是一個天使俱樂部的形式。可是台灣目前有130家育成中心，每家育成中心的量體都不會很大，以工研院的育成中心為例，工研院的育成中心大概有67~70家進駐廠商，已經算是規模很大的育成中心了，可是即便如此，並不是每家企業都有資金上的需求，因此要建立一個跟創投界或天使投資人定期聚會的平台是不容易的，事實上，任何一個育成中心想要單獨建立一個常態性的天使投資人平台都不太容易。

但是如果把自己從本位抽離出來看台灣整個育成系統就不一樣了，徐竹先說台灣有130家育成中心，駐在其內的企業有1800家，這樣就很容易從裡面挑到一些很有潛力且需要資金的中小企業來天使俱樂部發表。因為有了這樣的案源，才能定期吸引很多天使投資人固定的集會，他們每個月都可以看到3至5個案子，而且每次只看同一個產業主題的案子。

「這其實是一個很好的平台，因為天使投資人的投資標的是新創事業，很多新創事業並不很會寫營運企劃書，可能也沒有很好的財務報表或財務預估，就算寫了也不會很具說服力。正好天使投資人要投資，他通常不會只看投資企劃書，更重要是看這個團隊值不值得被投資，可是團隊是陌生人啊，所以創立一個平台讓天使投資人與創業團隊從陌生到熟悉，瞭解這個團隊的背景，瞭解過去的歷史，甚至跟其他的天使投資人或創投評估討論這個案子，打聽這個案子，他們投資的意願就會增加。」徐竹先說。

基於這個原因，中小企業處就委託了工研院產業服務中心，打造了這個天使俱樂部。每個月原則上辦一場天使俱樂部，每次聚焦一個產業主題。基本的形式就是由工研院邀請一個主題產業領域的大師來做演講，接著請三~五家在那領域的新創事業做公司及商業模式簡介，然後就是大家交流聯誼，每次活動基本的形式就是分這三塊：大師開講、新創事業的發表、以及交流聯誼。

「這不必然是一個資金的媒合會」，徐竹先說，「這些上台發表的企業，不一定他現在就立刻需要錢。但即便現在不需要錢，在成長的過程中勢必需要資金，如果可以經常跟這些投資界的朋友們交流互動，等到有一天需要錢的時候，自然就水到渠成。」

天使俱樂部的十二場活動中，台北一共舉辦了八場，其他縣市則舉辦了四場。「台北場次比較多的原因，就是因為天使投資人及創投公司大多集中在台北，我們要在台北把這個投資人的平台經營好，讓全台灣的好案子都能運用這個平台發表及募資。」天使俱樂部台北場首部曲於今年6月25日晚上在雲端產業協會舉行，探討的是App產業，由經濟部施顏祥部長致詞，然後是中華電信呂學錦董事長致詞，然後是工研院董事長蔡清彥，再加上中小企業處處長賴杉桂，當天還有行政院科技顧問張善政出席捎來了他對雲端產業的期許，他出身Google，對雲端產業有非常深刻的理解與國際觀察。這第一場就爆滿，有200人參加，天使俱樂部就這麼一砲而紅。

第二場是探討文化創意產業，也是大概兩百人左右參加。他們找了琉園的總經理陳朝媓，還找了華山文創的康文玲副總，以及好樣集團總經理汪麗琴。這場文創有10家上台，還有二十家擺攤，很熱鬧。

第三場是生醫科技，他們找到華威創投合夥人李世仁，還有台灣工銀的羅敏菁協理，他們在生醫領域都是專家。第三場的參加人數150人左右。徐竹先說，「第三場辦完之後，我接到了何小台博士的電話，何博士提到與政大EMBA的老師、學長、學弟合組了一家TAIPEI ANGELS天使投資公司。我們很快的見了面，交換了一些訊息，然後就邀請何博士以及TAIPEI ANGELS夥伴們一起到天使俱樂部交流。」

第四場是精密機械跟資通訊，由於每一場在長官致詞完後，徐竹先都會做一個創業台灣計畫的一個整體介紹，他就把Taipei Angel放進去並介紹他們跟現場來賓們認識，在往後的每一場天使俱樂部活動裡，徐竹先的開場介紹中也都會提到TAIPEI ANGELS。「我們搭建天使俱樂部這個交流平台，就是希望能促成新創企業與天使投資人之間的美好姻緣，TAIPEI ANGELS是紮紮實實的在作投資，成立九個月就投資了二個早期階段的案子，這麼好的天使投資資源當然要多多介紹給大家。」。這場以精密機械為主題的活動中，還邀請到工研院IEK的羅一中總監演講，介紹了精密機械產業的趨勢，羅總監的演講呈現許多豐富數據，令人印象十分深刻。

第五場的主題是流通服務跟國際美食，這是比較軟性的傳統產業。由中小企業處葉雲龍處長致詞。葉處長在接任中小企業處處長之前是經濟部商業司司長，對傳統產業與服務業有很深入的了解。當晚演講者一共有三位，第一位是「幾分甜」的董事長許湘鋐，「幾分甜」是一個連鎖的烘培集團，開了很多連鎖店，許湘鋐同時也是台灣連鎖加盟促進協會的理事長。第二位講者是「紅豆食府」的邊仲安副總。第三位講者是六星集足體養身會館的江慶鐘總經理，六星集是台北最頂級的按摩連鎖店。談到服務及美食這個貼近民生的話題，三位主講人話匣子一開，不需要投影片就講得活色生香，活動結束後交流討論的人還久久不散。

第六場活動更是特別。這場活動走進了校園，把「全球創業週啟動儀式」、「青年創業經驗分享座談」、「天使俱樂部Demo Show」等活動串聯起來，現場擠進了300多人，不但一起盤點了台灣各式各項的創業資源，還請到了百人創業活動導師郭展榮、連續創業家郭書齊、綠藤生機創辦人廖怡雯及旅知股份有限公司執行長黃正洲等青年創業家進行座談，分享創業歷程及暢談新生代如何打造金飯碗，讓青年可以更親近、更瞭解不同企業成長的過程，學習創業達人勇於創造奇蹟的工作態度。

第七場活動則是以綠能/節能產業為主題。台灣的能源99%仰賴進口，過去20年來的能源消費成長了3倍，比全球平均速度快2.2倍！如今面臨全球氣候變遷及環境資源枯竭的困境下，台灣的企業要永續經營，必須有新思維。這次邀請到的大師是永灃環境管理顧問股份有限公司呂文賢總經理，他不只對能源及環境產業提出自己的見解，同時還分享了投資與併購的實務經驗。

天使俱樂部經過了前七場的活動，在11/16這天舉行了2012年的最後一場活動。這場天使俱樂部，屬性上與前七場並不相同，「這一天，我們不再請很多很多企業輪番上台介紹，這一天我們邀請來賓的理由，不是要請他們來看新案子的；這一天，是要總結今年的成果，展望來年的期許，以及為台灣的創業環境創造一個感動的時刻。」徐竹先說。

這場天使俱樂部的感恩發表會不但請到了王文華演講，還請到了二位台灣的「世界冠軍」現身說法他們的努力過程，其中一位是世界最「扯」的男人，另一位則是世界最「花」的男人。林韋良，他不但曾在拉斯維加斯連拿兩屆世界雜耍聯盟大賽（WJF）扯鈴冠軍，還在法國的「明日節雜技大賽」（Le Cirque de Demain）中拿下世界冠軍。他的舞台魅力更令對藝術水準最挑剔的歐美老外也折服，他已經被世界知名的太陽馬戲團延攬，即將到加拿大受訓，不久的將來，他就要站上世界最頂級的藝術殿堂！另一位郭詠鎰，他可是世界花式調酒冠軍，一身麥克傑克遜勁裝打扮，神乎奇技的抛接各種酒瓶後，調出一杯醇美的雞尾酒，令人嘆為觀止！從他們的身上，我們理解到，只要一個人夠專注，堅持打拼，一樣可以成為世界第一！個人如此，台灣的企業何嘗不是如此，台灣雖小，中小企業只要在專精的領域深耕，一樣可以創造出不可取代的價值。這種創業精神的展現，透過二位世界冠軍以個人化的口吻娓娓道來，為今年的天使俱樂部活動創造了一個掌聲不斷的高潮。

徐竹先說，「今年我們在中小企業處的指導下推動了天使俱樂部，不只是在執行一項任務，而是在做一件有意義的事。我們相信，只要我們把這份用心與堅持的精神傳遞下去，把企業界的需求以及政府與民間的資源連結起來，還會有更多的台灣中小企業在世界的舞台上成為一顆顆璀璨的明星！」

這一年來的天使俱樂部大多在晚上舉行，每一次的活動結束時，多半已經是晚上十點左右了。走出會場，抬頭仰望星空時，我們彷彿也看到了更多的希望！

台安傑天使投資集團(TaipeiAngels)

台灣需要「天使」引領年輕人展翅高飛

何小台教授發出成立天使投資集團的呼籲

近年在政大IMBA與EMBA擔任執行長及教授、在創業與創投領域獨特專精的何小台博士，最近特別忙碌與快樂，因為從2012年三月底在政大EMBA開設的「創業與創投」學校課程結束之際，何教授向學生們發出一個重要的呼籲：「你們有沒有興趣跟我一起改變台灣的創業生態?一起改變這個世界?」落實於真實世界的課程就此全新展開。

近年來台灣的就業生態發生急遽的變化，另一方面年輕人也熱切期望可以展現自己創新的想法，因此「創業」成為新生代另一個投入市場的方式，而創業的下一個階段就是「創投」，也就是吸引創投基金的投入。但是從創新到創業到創投的過程中，台灣的創業生態還有很多待解決的問題。年輕人初出茅廬準備創業之時，是很難找到資金挹注的，這時期的資金來源通常是所謂的3F：Founders、Friends、Family。創業者大約要自行先投入兩三千萬後，創投公司才會進入深度評估。這樣的情況下，從3F到創投之間有一條很難跨越的「死亡之谷」(Valley of Death)，而天使投資(Angel Investment)就是渡過死亡之谷的翅膀。天使投資除了提供資金以外，更重要的是天使們願意提供豐沛的人脈與經營的經驗。

美國的天使投資集團運作方式

天使投資最早發生在美國，目前天使投資最活躍的地區也是美國。那麼美國的天使投資做法為何? 在美國，最有名的天使投資是Band of Angels，這是擁有約一百二十人、成立於矽谷的天使集團；另一個類似的機構是LaunchPad，大約是六十人的組成。這些天使們的獨特之處是具有豐富企業管理經驗、成功創業經驗、也知曉賺錢秘訣，而天使投資便將這些資源整合在一起。天使投資集團在美國，是以執行長來經營，並設置投資評審委員會；在投資案源方面，則由全體天使以在企業界豐富的經驗與人脈來接觸新創公司，並集中於集團內初步篩選；初步篩選通過後，再邀請新創公司來做創業計畫簡報；簡報以後再經過討論與深度評估，若深度評估結果通過後即開始投資條件談判。

在美國，一般天使投資是一分錢一股，也有可能是如"">